Что такое индекс среднего направления (ADX)?

Индекс среднего направления (Average Directional Index, ADX) — это технический индикатор, используемый для оценки силы тренда на рынке, независимо от его направления (восходящего или нисходящего). Индикатор был разработан Уэллсом Уайлдером и изначально предназначался для товарных рынков, но теперь широко применяется на различных финансовых рынках.

Основная цель ADX

  • Определение силы тренда:
    ADX помогает трейдерам понять, насколько сильный тренд присутствует на рынке.
  • Ненаправленный характер:
    ADX измеряет силу тренда без указания его направления (вверх или вниз).

Индикатор ADX часто используется вместе с положительными и отрицательными индикаторами направленного движения (+DMI и -DMI), которые помогают определить направление тренда.

Компоненты системы направленного движения

  1. ADX:
    Линия, которая показывает силу тренда (диапазон значений от 0 до 100).
  2. +DMI (Положительный направленный индекс):
    Отражает силу восходящего движения.
  3. -DMI (Отрицательный направленный индекс):
    Отражает силу нисходящего движения.

Эти линии обычно отображаются на одном графике для оценки текущей рыночной ситуации.

Интерпретация значений ADX

  • 0–20: Очень слабый тренд или рынок находится во флэте.
  • 20–40: Умеренный тренд.
  • 40–60: Сильный тренд.
  • 60–100: Очень сильный тренд.

Как рассчитывается ADX?

Процесс расчёта состоит из нескольких этапов. Вот основные шаги:

  1. Расчёт направленного движения (+DM и -DM):
    • +DM = Текущий максимум – Предыдущий максимум.
    • -DM = Предыдущий минимум – Текущий минимум.
    • Если одно из значений отрицательное, его обнуляют.
  2. Определение истинного диапазона (True Range, TR):
    TR = Максимум из:
    • Текущий максимум – Текущий минимум.
    • Текущий минимум – Предыдущее закрытие.
    • Текущий максимум – Предыдущее закрытие.
  3. Сглаживание +DM, -DM и TR (обычно за 14 периодов):
    Сглаживание = Предыдущее значение – (Предыдущее значение / 14) + Текущее значение.
  4. Расчёт +DI и -DI (направленные индикаторы):
    • +DI = (+DM / TR) × 100.
    • -DI = (-DM / TR) × 100.
  5. Расчёт DX (Directional Movement Index):
    DX = (|+DI — -DI| / |+DI + -DI|) × 100.
  6. Расчёт ADX:
    • Первый ADX = Среднее значение DX за 14 периодов.
    • Последующие значения ADX = ((Предыдущее значение ADX × 13) + Текущее значение DX) / 14.

Преимущества ADX

  • Помогает выявлять сильные тренды для принятия торговых решений.
  • Подходит для оценки любых финансовых рынков (акций, валют, сырья и т. д.).
  • Снижает риски входа в рынок в периоды слабого тренда или флэта.

Ограничения

  • ADX не даёт точного сигнала о направлении тренда, поэтому его лучше использовать вместе с +DMI и -DMI.
  • Может запаздывать из-за использования сглаженных данных.
  • Не подходит для высокочастотной торговли.

Заключение

Индекс среднего направления (ADX) — это мощный инструмент для анализа силы тренда. Его значение в диапазоне от 20 и выше сигнализирует о тренде, который можно использовать для торговли, а значения ниже 20 указывают на слабый рынок, где стоит проявить осторожность. Для большей точности ADX часто комбинируют с другими индикаторами, такими как MACD, RSI, или объемными индикаторами.